Dokumentation i utrikeshandel

Handelsvärlden över hela världen har skapat och upprätthållit en systematisk metod för överföring av dokument av varorna i internationell handel och internationellt banksystem. Det finns tre viktiga dokument som normalt är inblandade i utrikeshandeln. De tre dokumenten är växel, konnossement och kreditbrev.

Dokumentation i utrikeshandeln är utformad på ett sådant sätt att exportören kommer att få betalning och importören kommer att erhålla varan.

Dokument i utrikeshandel är formulerade, utformade och används för att eliminera risken för slutförande, för att minska valutarisken och för att finansiera handelstransaktioner. Den icke-slutgiltiga risken för utrikeshandeln minskar genom användningen av växelkursen, landningsförteckningen och kreditbrevet.

Risken i valutatransaktioner uppstår när exporträkningarna utfärdas i utländsk valuta och betalningsdatum är i framtiden. Olika säkringsredskap används för att minska risken i valutakursens volatilitet. Några av säkringsverktygen är terminer, terminer, optioner och swapparkontrakt.

All utrikeshandel innebär en tidsfördröjning mellan export av varor, export av varor av importör. och tid involverad i leverans av varor.

För att öka exporten av ekonomin, erbjuder bank och finansförmedlare olika typer av finanser, som ekonomi för produktion, nämligen. före leverans, leverans och eftersändning; och även olika typer av ekonomiska åtgärder för att minska risken för både importören och exportören, eftersom valutarisken inte kan elimineras helt med undantag.

Bankförslag och kontroller:

Ett bankutkast är löneorder utfärdad av en bank på egen filial eller korrespondentbank i utlandet. Bankens förslag till utkast eller efterfrågan överlämnas till köparen som skickar det till mottagaren. Stödmottagaren erhåller betalning vid presentation till den bank där utkastet är ritat. Mottagaren anges i utkastet eller kontrollen.

Bankerna debiterar provision för att utfärda bankförslaget och rikta filialchefen för det landet för att göra betalning av specificerat belopp i utländsk valuta till den berörda parten (mottagaren). Bankförslag och kontroller är överlägset de mest populära metoderna för överföringar. Den enda nackdelen med remittanser genom utkast eller kontroller är risken för förlust av utkastet eller kontrollerna i transit och förseningen av betalningen till mottagaren.

Växel:

En skriftlig order utfärdad av exportören genom vilken importören är instruerad att göra betalning av specificerat belopp i en särskild valuta på ett visst datum till honom eller hans representant kallas växelväxel (BE). För att ha de enkla handelstransaktionerna kan växelkursen också godkännas av honom till en annan part, eller han kan vidarebefordra den till insamlingsagent som Bank med en begäran om att samla beloppet av BE.

Tre parter nämligen:

(1) lådan eller tillverkaren,

(2) Drawee och

(3) Betalningsmottagaren är inblandad i transaktionerna.

Exportören eller den framtida mottagaren av medel kallas lådan. Den drawee är personen eller företaget som är skyldig att betala medlen. Den som har rätt att erhålla andra medel än lådan är känd som betalningsmottagare.

I de flesta fall är lådan och betalningsmottagaren identisk. Eftersom BE är godkännande omfattas den av den juridiska definitionen av förhandlingsbara instrument. BE anses vara förhandlingsbara om de uppfyller alla följande villkor. BE måste vara skriftligt och undertecknad av lådan (exportören).

jag. BE måste innehålla ett ovillkorligt löfte eller order att betala en exakt summa pengar.

ii. BE måste betalas vid syn eller vid en viss tidpunkt.

III. BE måste utarbetas för att beställa eller tillföraren.

En växel definieras som en undertecknad ovillkorlig order (utfärdad skriftligen) från en enskild eller ett företag till en mottagare (vem den är adresserad till att betala), på begäran (eller vid en bestämd eller bestämd framtida tid), en viss en summa pengar.

En exportör förbereder vanligtvis en växel som utförs på en utomeuropeisk importör eller hos en tredje part som anges i exportavtalet för det belopp som överenskommits som avveckling. Växeln, eller utkastet, liknar en check; En kontroll definieras faktiskt av förhandlingsinstrumentet som en växel som tas ut på en bank som betalas på begäran.

Ett exempel på en växel anges i Figur 14.1 nedan:

Växelkursen kallas ett synutkast om det betalas i sikte - det vill säga på begäran. Om det betalas på en bestämd eller bestämd framtida tid kallas det ett termutkast, eftersom köparen erhåller en period av kredit, känd som propositionens räkning. Köparen innebär ett avtal om att betala på förfallodagen genom att skriva ett godkännande över ansiktets räkning.

Den indiska exportören, dvs Parshwa Exports Limited, skulle kunna skicka en växel till en bank i Indien. Den indiska banken vidarebefordrar räkningen till sin utländska filial eller till en korrespondentbank i ett utländskt köpares land, dvs Sydafrika.

Sydafrikansk bank som kallas samlingsbanken, presenterar räkningen till M / s Delany för omedelbar betalning om det är ett synutkast eller för godkännande om det är ett termutkast. Detta förfarande kallas en "ren faktura samling" eftersom inga fraktdokument krävs. Ett sådant system ger säkerhet till den indiska exportören.

Det är mer sannolikt att räkningar används i en betalningsmetod för betalning av dokumentärregistrering. I det här fallet skickar en indisk exportör räkningen till köparen via banksystemet med fraktdokumenten, inklusive titeldokumentet till varorna, vanligtvis en originalladdning. SA-banken lämnar ut dokumenten endast vid utbetalning eller godkännande av räkningen av den utländska köparen, dvs M / s Delany.

Om BE görs till order, kommer de berörda delarna att betalas till en angiven person. Om det görs till bärare, bör pengarna betalas till den person som presenterar BE för betalning.

När BE accepteras av bankerna på betalarens vägnar kallas det som Bankers Acceptances. Exportören kan sälja Bankers Acceptance på räkningsmarknaden eller diskontera dem vid hans bank.

När de säljs eller diskonteras skriver säljaren sitt påslag på baksidan av BE. Om en importör misslyckas med att betala vid förfall, kommer innehavaren av BE att få tillgång till hela beloppet av BE från den omedelbart tidigare endorseren och sedan endorseren före det - och så vidare.

Baserat på den tidsperiod då beloppet av BE betalas kan det karakteriseras som antingen Sight BE eller Time BE. När BE betalas på begäran, betyder det att den drawee måste betala utkastet omedelbart eller upphäva det då det är känt som Sight BE. När beloppet av BE betalas med räkning, efter ett visst antal dagar, namnges det som Time BE.

Om BE-giltigheten stöds av juridiska dokument så är det känt som Documentary BE, om inte då det heter Clean BE. Dokumentär BE stöds av handlingarna som konvoys, försäkringsbevis, originalintyg och kommersiella fakturor.

Om BE anger instruktionerna för banken, ska BE och nödvändiga dokument endast levereras till en importör efter mottagandet av medel, då en sådan BE hänvisas till D / P (Dokument mot betalning) BE. Om det nämns att dokument som tillsammans med BE ska ges till importören vid godkännande, kallas BE ett D / A (Dokument mot godkännande).

BE-namnet är betecknat som Trade Acceptance eller Clean draft, när ett tidsutkast accepteras av en importör, i de situationer där det finns stor tro mellan exportör och importör, eller när det uppstår interföretagstransaktioner.

Laddningsbrev:

En fraktbrev (BL) är ett fraktbrev som utfärdats till ett exportföretag eller dess bank av transportbyrån eller transportören. Kodningslagen fungerar som kvitto, ett kontrakt och ett varubeskrivningsdokument. Det är bevis för att transportören är skyldig att leverera varorna till importören i utbyte mot vissa avgifter, som ett bevis på ägande av varorna.

Laddningsbrev kan vara raka fraktsedeln eller beställningsräkningar. En rak konnossement kräver att transportören levererar varorna till en importör. En beställningsregel kräver att transportören levererar varorna till en specificerad parts order, vanligtvis exportören. I allmänhet, om fonderna har mottagits i förväg av exportören, är rakt fraktbrev i bruk, annars gäller att konnossementet är i bruk.

Laddningsbrev kan kategoriseras baserat på varans status och varorna i fråga, som A. Inombordsladdningar eller B. Fakturor för lastning som skickas till förfogande.

När varorna har placerats ombord på fartyget, och sådan information nämns i BL, kallas den som ombord BL. Men när BL anger och bara erkänner att transportören har tagit emot varorna för leverans men väntar på lastning på fartyget, så kallas det mottaget för leverans BL (RFSBL). Det ögonblick som varorna och varorna för leveranser laddas på fartyget och korrekt bekräftelse ges på RFSBL, och då är BL det känt som On-boards BL.

Om de varor och varor som importören mottagit i uppenbarligen gott skick, är sådan BL klassificerad som Clean BL. Om varorna och varorna har lidit någon skada så klassificeras den som Fel BL.

Kreditkort:

Ett brev av kredit (LC) är ett dokument som utfärdats av en bankör av importören. Genom kreditbrevet samtycker banken till att hedra ett utkast som tagits på importören, med förbehåll för att förslaget åtföljer specificerade juridiska handlingar, dvs konnossementet.

Krediterna underlättar handeln mellan både exportören och importören på flera sätt. En exportör säljer varor utomlands mot löftet från en bank snarare än ett handelsföretag. En exportör kan få pengar så fort som de nödvändiga handlingarna, såsom kreditbrevet och fraktbrevet som lämnats till banken.

LC försäkrar att importören kommer att tillhandahålla dokument av sändning, efter att importörsbanken har nöjt att alla dokument är perfekta på alla sätt, och beställda varor och varor kommer att erhållas.

Samtidigt ger det exportören tillförsikt att om allt är i ordning, kommer betalningen säkert att tas emot av honom enligt avtal. Krediteringsbrevet stöder att ta bort all typ av kommersiell risk för exportören och importören. Generellt är det billigare att finansiera varor under ett kreditbrev än genom upplåning.

I allmänhet, när LC öppnas, kan den inte ändras eller annulleras av importörens bank utan samtycke från alla parter, och då är LC kallad oåterkallelig LC. Vid återkallelig LC kan den ändras eller annulleras av importörens bankör när som helst före betalningsfristen, på egen hand. Banken insisterar på oåterkalleliga kreditbrev.

Krediter kan bekräftas av en annan bank än den utfärdande banken. En exportör kan vilja ha en utländsk banks kreditbrev bekräftad av en inhemsk bank. Utländska och inhemska banker är skyldiga att hedra utkast ritade i enlighet med kreditbrevet. Obekräftade kreditbrev är garantier som endast ges av öppningsbanken. Den starkaste kreditbrevet är alltid bekräftat och oåterkallelig.

Kreditbrev kan också fastställas baserat på tidsperiod (duration) som omfattas. Ett roterande brev av kredit är ett kreditbrev vars varaktighet kretsar, till exempel, veckovis, månadsvis eller årligen.

Således kan en Rs.5 lakh-roterande kredit tillåta en exportör att rita utkast upp till Rs.5 lakh varje vecka fram till utgången av krediten. Ett roterande kreditbrev kan användas när en importör måste göra frekventa köp och betalningar. De flesta kreditbreven är icke-roterande, dvs. utfärdade och giltiga för en enda transaktion.

Illustration:

Sambhav Ltd. är verksamt inom tillverkning av syntetgarn och planerar att utöka sin verksamhet. I detta sammanhang planerar företaget att importera en maskin med flera ändamål från Japan till en kostnad av 2.460 lakh. Bolaget har möjlighet att låna medel för att finansiera import till 12% ränta per år med kvartalsvisa vilopauser. Indien-baserade Tokyo-filialen har också erbjudit sig att förlänga krediten om 90 dagar till 4% per år mot öppnandet av ett oåterkalleligt kreditbrev.

Övrig information är enligt följande:

Nuvarande växelkurs: Rs.100 = ¥ 246.

90 dagars framåtkurs: Rs.100 = ¥ 250.

Om provisionen för kreditbrev är 4% per 12 månader, råd om huruvida erbjudandet från utländska filialer ska godtas.

Lösning:

Alternativ I: Finansiering av inköpet genom utnyttjande av lån till 12% per år:

Alternativ II: Godkänn erbjudandet från utländsk filial:

Konverteringskostnad vid Rs.100 = 250 yen för ¥ 2 484, 60 motsvarar 2, 484, 6 / 250 × 100 = (B) = Rs.993.84 lakh

Totalkostnad = (A) + (B)

= 10, 30 + 993, 84

= Rs. 1 004, 14 lakh

Råd:

Ovanstående arbete visar att alternativet II är billigare. Därför bör det accepteras.

Övrig dokumentation:

Några av de övriga dokument som ofta används i forexhandeln är fakturor, försäkringar, ursprungsintyg etc., förutom de dokument som krävs för tullen enligt kraven i de länder som är involverade i en transaktion.

Den faktura som utfärdats av exportören är normalt kommersiell. Fakturaen innehåller den exakta beskrivningen av de varor eller tjänster (för vilka fakturan är utfärdad), kvantitet (vid varor), pris per enhet och totalt värde. och inkluderar även de finansiella termerna som bestäms mellan parterna och olika andra funktioner. Det inkluderar också namn och adresser till alla parter, leveransdetaljer, andra avgifter, till exempel försäkring, frakt; och detaljer som behövs och tänkt passa av parterna i handeln.

För att skydda exportörens intresse (vid leverans av varor i importlandets hamn) eller importör (vid leverans av varor i exportlandets hamn) tas försäkringspolicyn av berörda parter. Denna policy omfattar alla transporter från berörda parter.

Havspolicyn skyddar den berörda parten från riskerna med transporter allt från skador på total förlust av varor. Policyn kan också täcka den extra risken som förluster genom kollision, brand och sjunka till den breda täckningen av alla risker.

Export till vissa länder kräver konsumentfaktura eller handelskammaren, importlandet och / eller exportlandet. Sådan faktura är nödvändig för att få tullklarering. Sådan faktura bär inte titeln på varan och är förhandlingsbar. Olika andra handlingar som ursprungsintyg, viktlistor, förpackningslistor och inspektionscertifikat krävs för att rensa varorna genom hamnen för inresa eller utresa.

Dokumentära brev av kredithandel:

Ett dokumentärt kreditbrev är en kredit enligt vilken stödmottagaren, dvs. levererar varningshandlingarna av varorna till bankiren. Exportören kan ta emot betalning för varor i sitt eget land, när sändningen har skett.

Samtidigt är köparen, dvs. importören, säker på att villkoren för affären är uppfyllda. Med säkerhet för den dokumentära krediten kan exportören producera varor med förtroende för att det kommer att få betalning omedelbart. Samtidigt är importören säker på att varorna kommer att tas emot när de behövs.

Exportera kreditförsäkring:

De flesta länder driver ett system för kreditförsäkring genom organ som Export Credit Guarantee Department (ECCD) i Storbritannien. och Export Credit Guarantee Corporation (ECGC) i Indien i Indien.

Dessa myndigheters övergripande tjänster varierar från land till land och för exakta uppgifter är det nödvändigt att hänvisa till sina häften av tjänster som utförts. EKGC försäkrar exportörer mot betalningsriskerna, oavsett om detta beror på köparens standard eller av andra orsaker.

ECGC klassificerar exporthandeln i två kategorier:

För det första finns det handel med en repetitiv typ, med standard eller nära standardvaror. Kreditriskskydd på dessa tillhandahålls på ett omfattande sätt. Exportören kommer att få täckning för hela eller större delen av sin exportverksamhet i minst ett år på både bra och dåliga marknader.

För det andra finns det långsiktiga projekt och stora värdepapperstransaktioner av icke-repetitiv natur, vanligtvis av högt värde, för en sådan specifik policy förhandlas fram för varje kontrakt. Inom leverantörskrediter tillhandahåller ECGC omfattande kortfristig garanti genom försäkring på försäljning med kreditperioder på upp till sex månader.

De risker som omfattas av sådan politik omfattar följande:

1. Köparens insolvens.

2. Köparens underlåtenhet att betala inom sex månader från förfallodagen för varor som den har accepterat.

3. Ett allmänt moratorium eller en extern skuld som bestäms av regeringen i köparens land eller i ett tredje land genom vilket betalning måste ske.

4. Alla andra åtgärder av regeringen i köparens land som förhindrar att kontraktet fullgörs helt eller delvis.

5. Politiska händelser, ekonomiska svårigheter och lagar eller administrativa åtgärder som uppstår utanför Indien som förhindrar eller försenar överföringen av betalningar eller insättningar som gjorts avseende kontraktet.

6. Juridisk ansvarsfrihet (ej juridisk ansvarsfrihet enligt kontraktets rätta lag) i en utländsk valuta, vilket medför en brist på överlåtelsedagen.

7. Krig och vissa andra händelser som förhindrar kontraktets utförande, förutsatt att händelsen inte är en normalt försäkrad hos kommersiella försäkringsgivare (5).

forfaiting:

Forfaiting är en form av medelfristig fordringsfinansiering av internationell handel. Förfalskning innebär köp av en bank (förfalskaren) av en serie av sedlar, vanligtvis förfallna med sex månaders mellanrum i tre till fem år, undertecknad av en importör till förmån för en exportör. Dessa anteckningar garanteras i allmänhet av importörens bank.

Obligationsnotorna säljs av exportören till förfalskningsbanken till en rabatt för att utnyttja finansieringen före förfallodagen. Banken betalar exportören genast, så att exportören kan finansiera produktionen av varorna för export och för importören att betala senare. Förfalskaren behåller alla tilldelade anteckningar (av exportör till hans förmån) tills beloppet förfaller och tas emot.

I allmänhet har förfalskaren i allmänhet ingen befogenhet att återkräva de förluster som uppstått på grund av osäkra fordringar. Normalt ger förfaitavtalet inte rätt till förfalskaren.

Denna metod är en medelfristig, icke-återkopplad, exportorienterad finansieringsverksamhet baserad på importörernas krediter. Förfalskaren debiterar rabattbeloppet från exportören som baseras på diskonteringsräntor som är tillämpliga på villkoren i de sedlar, valutorna i vilka de är nominerade, importörernas kreditbetyg och bankerna använder noterna och landets risker .

counter:

Countertrade innebär ett ömsesidigt avtal enligt vilket båda parter i affärsavtalet kom överens om att varor eller tjänster byttes ut mellan varandra. De berörda parterna kan vara företag eller regeringar, och de ömsesidiga avtalen kan ta ett antal former, till exempel byteshandel, motköp, industriell offset, återköp och byteshandel.